本片根据蒲龄原著之聊斋志异中画皮一段改编而成。落第书生王顺生（郑少秋）娶妻多年，一无所出，一日自城中赶路回家时，偶遇一明艳照人之少妇尤枫（王祖贤）尤自称身世可怜，被逼嫁入某大户人当妾待，正室所虐，故冒死出走，王仗义相助，愿意让尤暂居于其书，当晚王欲与尤行鱼水之欢，天忽亮，尤推说身体不适，拒绝了王的要求。翌日，王往城中购胭脂水粉，欲赠尤以讨其欢心，遇玉清道人（刘洵），后者指王邪气缠身，王置之不理。王返家，向妻子陈氏表明心意娶尤为妾，陈氏趁尤宽衣沐浴时，竟自窗外窥得尤摘下脸皮，点画胭脂之骇人情景，吓得晕死过去，王连狂奔玉清道观，求道人除魔，玉清把一尘拂予王，嘱王把它挂在寝室门外，再作打算不料尤枫仍能潜入室内，向王申诉前生之辛酸遭遇。寇四生性任侠，武功高强，以保镖为生。民国初年，押去南方，适逢爆发南北战争，兵荒马乱，交通切断，被迫流落北平，暂时栖身，等回乡。一日遇见军阀爪牙檓行霸道，欺压平民，忍无可忍下出手打伤多名官兵，被军阀追捕，在走投无路之下于一间武馆藏身。武馆馆主耿荣宾为北平有名之劈挂拳名师。寇四慢慢察到猴子的打斗一样有适退攻防之分，经过闸时间细心观察钻研，最后创造了猴形拳。午夜的警队，报案中心接到匿名电话，一辆前线冲锋车被胁持。车内五位警员及武器装备成为贼人谈判筹码。事件惊动警队，不知是巧合还是意外，冲锋车内其中被劫持的警员，竟为现任行动副处长李文彬独子（彭于晏饰）。适逢警队一哥外访未返，下任处长选举的两大热门：鹰派人物李文彬（梁家辉饰）﹞与年轻的警长刘杰辉（郭富城饰）都开始大施拳脚。李立即指挥营救，并将此次行动代号为“寒战”。可贼人竟对警队内部一切了如指掌、洞悉先机，警队精英尽出，行动依然无功而返，处处受制，众同袍均开始怀疑他的决策，推举刘杰辉接手整个行动，危急时刻，二虎相争，刘杰辉毫不示弱，不同与李的激进手法，他选择主动与贼人沟通，并答应交予贼人赎金。整个交收赎金过程中，刘设法令赎金留下线索，以便追查贼人位置。可道高一尺，魔高一丈，刘非但找不着贼人踪迹，还将巨额赎金失却，跟刘出生入死的同袍徐永基（钱嘉乐饰）更在交收赎金过程中殉职，刘内疚不已，香港警队陷入前所未有的危急与威胁……整场行动令库房失却八千万现金，两位警员殉职。事件不但惊动了政府内部，也惊动了廉政公署，因为廉署收到匿名人士举报，怀疑两位副处长，其中一人在此危急关头以权谋私…香港的安全瞬时沦陷，警队及香港的管治漏洞被抖出，威胁直逼警队内部，矛头直指警队高层。原来，香港被称为“最安全的城市”的原因，只是未遇上真正的敌人！该片讲述了毛泽东在中南海菊香书屋工作生活时，和他的卫士马仙奇之间的故事。当有些神经质、苦苦挣扎的词曲作家凯瑟琳·布朗在纽约的生活就快崩溃时，她不得不去面对自己的过去。她花了整个夏天的时间在她小时候成长的家生活，最终明白了要想成功首先要做真正的自己。网络写手钟华是一个边缘人物，他是地下摇滚歌手，也是专业黑客。他帮音乐公司的老板徐天做些见不得人的勾当。一次意外他勾搭上了一个没名气的小歌手萌萌，而不幸的是，她居然是老板的情人……正当钟华迷茫之时，他接到了多年没有音讯的父亲钟振清发来的邮包，其中竟然藏着一段在文革岁月中的凄婉故事，故事的主人公是个叫施堰萍的女文青，她有着一段与众不同的岁月，与同学陈东写了一首改变她一生的歌曲，而她竟然与钟华有着千丝万缕的关系。钟华看着上一辈人的故事，逐渐了解了他们，他与父亲、母亲最终在一首歌曲中破镜重圆，而他也走上了属于自己的路。